中国医药流通格局

2017年03月10日 16:25 医药并购圈

两票制推出后，中国医药流通行业将会面临新一轮的洗牌，药企也在寻求销售模式转型，现在我们来全面了解一下中国的医药流通市场。

2015年，全国七大类医药商品销售总额为16613亿元，同比增长10.2%，增速为近年来最低。

2016年上半年，医药商品销售总额9273亿元，增速有所回升，为12%。从以下图表可见，医药商品销售增长率逐年下降，2015年达到低点后似乎企稳，2016年略有回升。

中国七大类医药商品销售总额（单位：亿元）

医药商业平均毛利率为6.8%，利润率稳定在1.7%，整体利润率还是比较低的。

医药商业销售利润水平

	2011	2012	2013	2014	2015	2016H1
商业毛利润率（%）	7	7.5	6.7	6.8	6.9	6.8
商业费用率（%）	5.5	5.8	5.1	5.3	5.4	5.5
商业利润率（%）	1.7	1.9	1.7	1.7	1.7	1.7

医药商业区域集中度高

全国七大类医药商业总额为16613亿元，扣除不可比因素同比增长10.2%。

在全国各省医药商业销售排名中，排在前五名为北京、广东省、上海市、浙江省、江苏省和安徽省。医药商业的发展跟经济发展有一定的关系，越是发达的地区医药商业的发展表现越好。

中国各省医药商业排名

药品批发的集中度相对更高

在药品批发方面，批发企业一共有11508家，商业销售总规模为16613亿元，前100强占的市场份额占比68.9%，前20强的市场份额占比是55%，前10强的占比是47%，前3强的占比是33.5%，100亿元以上的批发企业有15家。批发行业商业毛利率为6.9%。

2015年中国医药商业前20强

序号		企业名称	序号	企业名称
1	中国医药集团总公司		11	四川科伦医药贸易有限公司
2	华润医药商业集团有限公司		12	浙江英特药业有限责任公司
3	上海医药集团股份有限公司		13	天津天士力医药营销集团有限公司
4	九州通医药集团股份有限公司		14	云南省医药有限公司
5	广州医药有限公司		15	康德乐（上海）医药有限公司
6	南京医药股份有限公司		16	山东瑞康医药股份有限公司
7	重庆医药（集团）股份有限公司		17	山东海王银河医药有限公司
8	华东医药股份有限公司		18	中国北京同仁堂（集团）有限责任公司
9	中国医药健康产业股份有限公司		19	哈药集团医药有限公司
10	安徽华源医药股份有限公司		20	石药集团河北中诚医药有限公司

行业经过一段时间的并购、重组后，产业集中度将进一步提高。

从批发企业数量来看，2016年上半年法人批发企业数量与2012年相比，减少比率为13.3%，短短4年时间，七分之一的药品批发企业消失了。目前我国共有1.1万多家药品批发证照的流通企业，但是年销售额超过5000万元的企业不到总数的5%。

两票制的背景下，整个药品流通行业以往层层代理分销的流通模式将会发生改变，药品流通行业将迎来洗牌，行业整合提速。无上游资源、无下游网络的公司将迅速被淘汰，较有能力且想自保的企业被迫选择并购或者被并购，国有企业通过兼并、收购等整合变得更大。未来，中国医药批发企业可能只剩下3000家。

在药品零售方面，零售药店数量一共是448057家，其中连锁门店204895家，单店243162家，连锁率为45.7%。10亿元以上的零售企业为21家。零售市场总规模为3323亿元，零售毛利率为20%－35%，前100强占的市场份额占比43.78%，前20强的市场份额占比是24.5%，前10强的占比是17.2%，前3强的占比是6.7%。

中国药品终端市场预测

药品终端市场销售额（亿元）

2015年，我国药品市场终端销售额为13843亿元，同比增长11.1%。

2016年中国药品市场规模是15220亿元，增长9.9%，预计2017年16667亿元，增长9.5%。受招标限价、及公立医院取消药品加成、严控药费增长影响，药品终端销售额增速还将逐年下行。

2016年药品终端销售的渠道占比

在医院终端方面，县级以上的医院一共27587家，公立医院13069家，民营医院14518家。2015年中国医院市场药品销售额9517亿元，同比增长10.7%，占中国药品市场销售额的68.8%。2016年预计医院终端的市场销售额是10421亿元，占68.5%，增长9.5%，2017年预计11359亿元，占68.1%，增长9%。

2015年城市医院药品销售额为7238亿元，同比增长9.1%，2016年预计城市医院药品销售额7853亿元，同比增长8.5%，县级医院增速也明显放缓，预计2016年县级医院药品销售额2569亿元，同比增长12.7%。

	城市医院	县级医院
2015年药品销售额（亿元）	7238	2279
同比增长	9.1%	16.2%
占医院市场销售额比重	76%	24%
占总体药品市场销售额比重	52.3%	16.5%

在药品零售终端方面，药品零售包括实体药店和网上药店销售。实体药店指县级以上的零售药店现有药店448057家。网站药店主要以线上经营为主B2C和第三方药品交易平台。2016年药品零售终端销售额是3443亿元，占22.6%，增长10.2%。2017年预计销售额是3788亿元，占24.9%，增长10%。

2015年药品零售市场规模3125亿元，分解如下：

	实体药店	网上药店
数量	448057家连锁门店204895家单体药店243162家	A证：40 B证：217 C证：639
药品销售（亿元）	3000	125
占药品零售市场销售额比重	96%	4%
占总体药品市场销售额比重	21.7%	0.9%